Un factor (autrement appelé société d’affacturage ou affactureur) est un établissement de crédit qui propose aux entreprises désireuses de simplifier leur gestion et de renforcer leur trésorerie des contrats consistant à prendre leurs factures en charge.
Son rôle est d’aider les sociéts à optimiser leur trésorerie et à se protéger contre les impayés en prenant en charge leurs factures clients.
En cédant leurs créances à un factor, les entreprises bénéficient d’un financement immédiat, tout en se libérant des contraintes liées au recouvrement de créances. Ce dispositif est particulièrement prisé par les structures qui doivent faire face à des délais de paiement longs et souhaitent sécuriser leur activité face aux risques d’impayés.
Les services proposés par un factor
Un affactureur propose généralement trois prestations principales :
1. Le recouvrement des créances
Le factor prend en charge la gestion des factures et assure le suivi des règlements clients :
- La relance des débiteurs : suivi des échéances et envoi de rappels aux débiteurs en retard.
- L’encaissement des paiements : réception des fonds et reversement à l’entreprise.
- La gestion des contentieux : si un client ne règle pas sa facture malgré les relances, le factor peut engager une procédure de recouvrement judiciaire.
En externalisant cette tâche, l’entité commerciale réduit sa charge administrative et améliore le suivi de ses règlements.
2. Le financement de la trésorerie
L’un des avantages majeurs de l’affacturage est la possibilité d’obtenir une avance de trésorerie immédiate. Une fois les factures cédées, l’affactureur verse à l’entreprise un pourcentage de leur montant total, souvent compris entre 80 % et 95 %, en fonction du niveau de risque et des conditions du contrat.
Exemple : Une société émet une facture de 10 000 €. Si le factor accorde une avance de 90 %, l’entreprise perçoit 9 000 € immédiatement, le solde étant réglé une fois le client débiteur ayant payé la facture.
Le coût de ce service repose sur deux éléments :
- Une commission d’affacturage : exprimée en pourcentage du montant total des créances, elle rémunère la gestion des factures et des encaissements.
- Des intérêts financiers : facturés sur les montants avancés à la structure, leur taux dépend du risque estimé et du volume de créances cédé.
Cas pratique :
Une entreprise du BTP a un chiffre d’affaires annuel de 5 millions d’euros. Ses clients la paient en moyenne à 60 jours. Grâce à l’affacturage, elle peut mobiliser jusqu’à 4 M€ immédiatement pour couvrir ses besoins de trésorerie.
Le coût du service inclut :
- Une commission d’affacturage (entre 0,1 % et 3 % du montant des créances).
- Des frais de financement (entre 1 % et 5 % annuels, selon le risque et le volume).
3. L’assurance-crédit pour se prémunir contre les impayés
Certaines sociétés d’affacturage intègrent une assurance-crédit dans leurs services, permettant de couvrir les créances en cas d’insolvabilité d’un client. Avant d’accorder cette garantie, le factor effectue une analyse approfondie de la solvabilité des débiteurs, en examinant notamment leurs comptes annuels et leur historique de paiement.
Si l’entreprise choisit de ne pas souscrire à cette garantie, le factor peut retenir un pourcentage de précaution sur les sommes avancées, afin de se prémunir contre d’éventuels impayés.
Comment est rémunérée une société d’affacturage ?
Le factor perçoit ses revenus via deux mécanismes principaux :
- Une commission proportionnelle aux créances recouvrées : elle couvre les frais de gestion et d’administration des factures.
- Des intérêts sur les avances de trésorerie : similaires aux frais bancaires, ces intérêts sont calculés en fonction des montants financés et de la durée de mise à disposition des fonds.
Quels sont les avantages et inconvénients du recours à un factor ?
Les avantages
Les avantages
☑️ Une amélioration de la trésorerie grâce au financement rapide des factures.
☑️ Une réduction des risques d’impayés avec l’option assurance-crédit.
☑️ Des gains de temps administratif, car le factor gère le suivi des paiements.
☑️ Une sécurisation des relations commerciales en déléguant le recouvrement.
Les inconvénients :
❌ Le coût du service, qui peut être élevé selon les volumes de factures traités.
❌ La possibilité de rétention de fonds en cas de non-souscription à l’assurance-crédit.
❌ Une dépendance vis-à-vis du factor, qui peut imposer des conditions strictes aux entreprises clientes.
L’affacturage est-il adapté à toutes les entreprises ?
L’affacturage s’adresse particulièrement aux entreprises qui travaillent en B2B et qui accordent des délais de paiement à leurs clients. Il est couramment utilisé dans des secteurs comme :
- Le BTP (facturation à long terme)
- La distribution et l’industrie (gestion de gros volumes de transactions)
- Les services aux sociétés (délais de règlement contractuels)
Avant d’opter pour cette solution, il est essentiel pour l’entreprise d’évaluer le coût global de l’affacturage et de le comparer aux bénéfices apportés en termes de trésorerie et de sécurisation des créances.
